33歲的劉先生在銀行負(fù)責(zé)資金管理，劉太太在機(jī)關(guān)工作，小孩下個(gè)月就滿3歲了。上有老，下有小，是名副其實(shí)的“夾心族”。

　　劉先生全家月均收入4500元，每月能節(jié)余2500元。由于專業(yè)的原因，家里的理財(cái)重?fù)?dān)就責(zé)無旁貸地落在了劉先生肩上。除了已買下產(chǎn)權(quán)的房改房外，家里的財(cái)產(chǎn)主要是國(guó)債和企業(yè)債，接近10萬元，另有3萬元的活期存款。

　　劉先生認(rèn)為，企業(yè)債不僅利

　　息高，還可以賺點(diǎn)差價(jià)，收益率在3%左右，確實(shí)高于定期存款。對(duì)于股票，劉先生認(rèn)為風(fēng)險(xiǎn)太大，不適合他求穩(wěn)的性格特點(diǎn)。另外，夫婦倆剛給“寶寶”買了年交保費(fèi)約1萬元的兩全保險(xiǎn)。雖說自己也是業(yè)內(nèi)人士，但劉先生仍想請(qǐng)家庭理財(cái)規(guī)劃師點(diǎn)評(píng)自己家的資產(chǎn)組合。

　　家庭綜合理財(cái)規(guī)劃：

　　劉先生家庭處于成長(zhǎng)期，夫婦兩人工作穩(wěn)定，收入較高，負(fù)擔(dān)不重，預(yù)期大額資金使用至少在10年以后，風(fēng)險(xiǎn)承受能力屬中等偏上。家庭理財(cái)目標(biāo)除了教育金積累外，還應(yīng)包括財(cái)務(wù)安全和資產(chǎn)增值。建議金融資產(chǎn)組合比例為：5%保障類壽險(xiǎn)、30%組合存款和債券、65%股票基金及理財(cái)保險(xiǎn)。

　　1、提高風(fēng)險(xiǎn)投資比重，防止通貨膨脹侵蝕家庭資產(chǎn)

　　看得出，劉先生確實(shí)是位稱職的銀行專家，自己家庭的財(cái)務(wù)安排也像銀行那般穩(wěn)健。但在銀行經(jīng)營(yíng)中，存貸款本金及利息的數(shù)額是預(yù)先確定的，無須考慮通貨膨脹的因素。而家庭理財(cái)則必須考慮通貨膨脹的影響，因?yàn)閷?duì)于家庭來說，脫離了實(shí)際購(gòu)買力，賬面上的金錢沒有什么意義，這就是家庭理財(cái)和銀行理財(cái)?shù)牟煌��?/p>

　　當(dāng)前教育和醫(yī)療費(fèi)用漲價(jià)速度都很快。根據(jù)國(guó)際國(guó)內(nèi)經(jīng)驗(yàn)，在經(jīng)濟(jì)持續(xù)發(fā)展的情況下，4%以內(nèi)的通貨膨脹都被認(rèn)為是溫和和適宜的。而客戶的金融資產(chǎn)完全集中于低風(fēng)險(xiǎn)品種，年收益率只有3%，這是無法真正積累財(cái)富，應(yīng)對(duì)未來資金需要的。

　　2、長(zhǎng)期重點(diǎn)投資股票市場(chǎng)，分享經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)

　　劉先生孩子教育金的主要支出發(fā)生在大學(xué)留學(xué)階段，距今尚有16年時(shí)間。劉先生夫婦退休金使用也要至少在23年以后。這為家庭理財(cái)提供了廣闊的回旋余地。一般認(rèn)為，股票投資風(fēng)險(xiǎn)大，其中更多的是指中短期風(fēng)險(xiǎn)和股票自身的局部風(fēng)險(xiǎn)。而從我國(guó)經(jīng)濟(jì)整體看，國(guó)際經(jīng)濟(jì)組織普遍預(yù)測(cè)未來二、三十年，中國(guó)GDP將保持8%左右的增長(zhǎng)速度。在這樣的歷史背景下，中國(guó)經(jīng)濟(jì)整體風(fēng)險(xiǎn)是很小的，同樣，對(duì)中國(guó)股市進(jìn)行科學(xué)系統(tǒng)投資的長(zhǎng)期風(fēng)險(xiǎn)也是很小的。

　　建議劉先生通過各類股票基金或理財(cái)保險(xiǎn)，積極投資于中國(guó)股票市場(chǎng)，取得與自身風(fēng)險(xiǎn)承受能力相適應(yīng)的豐厚回報(bào)。相反，近期熱銷的債券基金，由于利率下調(diào)空間有限，且費(fèi)用較高，并不適合家庭實(shí)際情況。債券投資部分可繼續(xù)實(shí)行已定的債券投資思路。

　　3、留1萬元存款作為備用金，以應(yīng)不時(shí)之需

　　除少量活期存款外，其余可以存成不同期限的多張定期存單，以便在急需時(shí)部分提前支取，同時(shí)又確保其余部分繼續(xù)獲得較高收益。